كيف يمكنك تحديد معدل دوران المال. معدل دوران الأموال: سرعة تداول الأموال. مهام الدراسة الذاتية
مفهوم "دوران الأموال"
مع تطور المجتمع ، والتقسيم الجغرافي للعمل والتجارة ، أصبح ظهور النقود كوسيلة للتبادل والدفع أمرًا طبيعيًا أيضًا. في زراعة الكفاف ، لعبت العملات المعدنية المصنوعة من المعادن الثمينة دور المال. تم تحديد قيمة النقود من خلال كمية هذا المعدن في العملة (حجمها ووزنها). في السوق ، كان هناك تبادل بدائي للسلع لعدد معين من العملات المعدنية (كمية أو وزن معين من معدن ثمين).
ولكن مع تطور العلاقات الرأسمالية وتشكيل السوق ، حلت النقود الورقية محل النقود المعدنية ، كما ظهرت النقود الإلكترونية مؤخرًا.
بالنسبة لأية دولة ، أصبحت الحاجة إلى سياسة نقدية واضحة واضحة. يعتبر عرض النقود أحد المبادئ التوجيهية المهمة لهذه السياسة. هي التي تؤثر على نمو الاقتصاد ، وتوظيف السكان ، وديناميكيات الأسعار في السوق ، والأداء المستقر لنظام الدفع.
التعريف 1
عرض النقود - هذا هو الحجم الكلي للتداول النقدي وغير النقدي.
في هذا المجموع من عرض النقود ، يميز العلماء النقود النشطة والسلبية ، شبه النقود. تشمل الأموال النشطة الأموال التي تشارك في المدفوعات النقدية وغير النقدية. وتشمل الأموال السلبية الأموال التي تخدم أنواعًا مختلفة من المدخرات والاحتياطيات وأرصدة الحسابات. يمكن استخدام هذه الأموال لتسديد المدفوعات. يشتمل شبه النقود على أموال الودائع لأجل والودائع الادخارية المودعة في البنوك التجارية ومؤسسات الإقراض المختلفة. لا يمكن استخدامها مباشرة كوسيلة للدفع.
يعتمد عرض النقود على مقدار المال ومعدل تداوله. يتم إصدار الأموال من قبل الدولة بمبلغ محدد بدقة. إذا تمت طباعة المزيد منها ، فإنها تهدد بخفض قيمة الأموال - التضخم. هناك حركة مستمرة للأموال بين السلطات والكيانات التجارية والأفراد.
تسمى حركة النقود في أداء وظائفهم في الأشكال النقدية وغير النقدية تداول النقود. هذه العملية موضوعية وتخضع للقوانين الاقتصادية. تسمى هذه القوانين بقوانين تداول الأموال.
معدل الدوران النقدي
التعريف 2
معدل دوران الأموال - هذا هو متوسط عدد الثورات في السنة لكل عملة.
تعتبر هذه العملية مؤشرا هاما لدرجة شدة حركة النقود كوسيلة للتداول والدفع. في علم الاقتصاد الحديث ، توجد معادلة تعكس معدل دوران الأموال (Y) من خلال مراعاة كتلة المال (M) ، وسعر البضائع (P) ، وعدد السلع في السوق (Q).
هذه هي صيغة Mashall-Fischer الكلاسيكية. ويترتب على ذلك أن الزيادة في معدل دوران الأموال يمكن أن تعادل انخفاض المعروض من النقود ، وبالتالي تعزيز الاقتصاد وانخفاض مخاطر التضخم.
العوامل المؤثرة على سرعة دوران الأموال
يتأثر معدل دوران الأموال بدرجة تطور نظام الائتمان والمدفوعات غير النقدية ، وتحسين المدفوعات غير النقدية ، وحجم النشاط الاقتصادي لعرض نقدي معين. بالإضافة إلى ذلك ، يتأثر معدل دوران الأموال بتدخل الحكومة في تنظيم الائتمان والنظام المالي وفي عملية إعادة إنتاج رأس المال.
يمكن أن تؤدي قروض البنوك التجارية وتوسيع شبكة البنوك التجارية أيضًا إلى تسريع عملية التدفق النقدي. يحافظ المعروض النقدي المتداول على توازن في الاقتصاد ، وتوازن بين العرض والطلب. تعد الزيادة في معدل دوران الأموال شرطًا مهمًا للحد من المعروض النقدي.
يرجع التداول المكثف للأموال في الدولة إلى كثرة معاملات البيع والشراء. سرعة تداول الأموال- مؤشر لمتوسط المبلغ السنوي للدوران النقدي بسبب استخدام الأموال لشراء الخدمات والسلع التامة الصنع.
سرعة تداول الأموال: الحساب
سرعة تداول الأموال(V) محسوبة على أنها نسبة الناتج المحلي الإجمالي السنوي (Y) إلى متوسط عرض النقود السنوي (M): V = Y / M.
على المدى القصير ، يكون مؤشر السرعة ثابتًا ، أما على المدى الطويل فهو قيمة متغيرة يمكن تعديلها. تتأثر سرعة تداول الأموال بما يلي:
- البنية التحتية المصرفية للبلد ؛
- المعدات التقنية للمؤسسات المشاركة في المخططات النقدية ؛
- النشاط الاقتصادي.
كلما كان القمر الصناعي واتصالات الكمبيوتر والمعدات التقنية للهياكل المصرفية أكثر كمالًا ، كلما تحولت الأموال بشكل مكثف وكلما قل المال المطلوب للأداء المستقر للاقتصاد.
يعتمد العرض النقدي المطلوب لمعاملات الدفع على الطلب على النقود ، المعروض من البنوك.
معدل دوران الأموال: التغير في سرعة تداول الأموال
التغيير في سرعة تداول الأموالبسبب زيادة أو نقصان حجم الإنتاج - مع زيادة الإنتاج ، تزداد السرعة ، مع انخفاض ، تتباطأ. يعتمد تداول الأموال بشكل غير مباشر على مراحل الدورة الاقتصادية. وبالتالي ، خلال الأزمة ، ينخفض معدل دوران المعروض النقدي.
شريطة أن تكون الأسعار مستقرة في الدولة ، يمكن تتبع ما يلي:
- يعتبر التباطؤ في حجم التداول النقدي علامة على انخفاض الناتج القومي الإجمالي ؛
- تسريع دوران الأموال - معيار لارتفاع الناتج القومي الإجمالي.
عندما يتسارع التضخم ، يزيد معدل دوران الأموال بالتساوي.
يمكن أن يحدث تغيير كبير في مؤشر تكثيف حركة عرض النقود بسبب التحول النوعي لنظام تداول النقود.
سرعة تداول النقود: عوامل الحركة
لحساب معدل دوران الأموال في الاقتصاد ، يتم استخدام مؤشر يحدد سرعة تداول الأموال. عواملالتأثير على معامل السرعة:
- الاقتصادية العامة. الشروط - التطور الدوري للاقتصاد ، تحركات الأسعار.
- النقدية:
- التغييرات في هيكل دائرة الدفع ؛
- تطوير المعاملات الائتمانية ؛
- شدة التسويات المتبادلة.
- مستوى أسعار الفائدة.
- معدل تطور أحجام الإنتاج ؛
- الوضع الاقتصادي في RF.
يؤدي تطوير أنظمة الدفع والتسوية إلى تسريع تداول الأموال. يعكس مؤشر تكثيف عرض النقود معدل التضخم.
مع الانتعاش الاقتصادي ، سوف ينخفض معدل دوران الأموال.
معدلات الدوران (النشاط التجاري) تميز:
- مستوى الملاءة المالية والاستقرار المالي للمؤسسة ؛
- ديناميات تطوير المؤسسة للفترة التي تم تحليلها ؛
- معدل دوران الأصول والخصوم.
تعتبر قيم هذه المعاملات حاسمة بالنسبة للبنك في تقييم الجدارة الائتمانية للمشروع ، مما يؤثر بالتالي على نتيجة إصدار قرض للمؤسسة.
الأصول النقدية للشركة هي أصول عالية السيولة ، يجب أن يتناسب مقدارها مع تغطية التكاليف الحالية لأنشطة الإنتاج الخاصة بالمنظمة.
تملي الحاجة إلى تحليل نسبة الدوران النقدي (فيما يلي - نسبة المواد المستنفدة للأوزون) ما يلي:
- تقييم العقلانية في إدارة الموارد النقدية والمالية ، سواء في مكتب النقدية أو في حسابات التسوية للمنظمة ؛
- تقييم أداء المنظمة لفترة زمنية معينة.
ما يعكس نسبة دوران النقد
معامل المواد المستنفدة للأوزون هو سرعة دوران أموال المنظمة ، الموجودة في كل من مكتب النقدية للمنظمة وفي حسابات التسوية الخاصة بها (ص 50 ، 51 محاسبة) لفترة معينة.
معدل الدوران هو مجموع المبيعات التي يحققها المال خلال فترة معينة.
يتميز معامل المواد المستنفدة للأوزون بما يلي:
- كفاءة إدارة الموارد المالية.
- الاستقرار المالي والاقتصادي للمنظمة ؛
- كفاية الأموال لتغطية الخصوم المتداولة.
البيانات الأولية هي بيانات الميزانية العمومية للمنظمة للفترة التي تم تحليلها.
صيغة الحساب
يتم تعريف نسبة المواد المستنفدة للأوزون على أنها نسبة عائدات المبيعات إلى متوسط أرصدة الأموال الموجودة في كل من مكتب النقدية والحسابات الجارية لفترة معينة (الحسابات 50 ، 51 من المحاسبة).
صيغة الحساب كما يلي:
الرموز = Vr / DSsrأين،
Вр - عائدات المبيعات للفترة التي تم تحليلها ؛
ДСср - متوسط أرصدة الأموال الموجودة في مكتب النقد والحسابات المصرفية للفترة التي تم تحليلها.
في الوقت نفسه ، يتم حساب متوسط الأرصدة النقدية والحسابات المصرفية للفترة التي تم تحليلها (DSav) على أنه المتوسط الحسابي للأرصدة النقدية في مكتب النقد بالمنظمة وفي الحسابات المصرفية في بداية ونهاية الفترة التي تم تحليلها .
صيغة الحساب:
ДСср = (ДСнп + ДСкп) / 2، أين
ДСнп - الأرصدة النقدية الموجودة في مكتب النقدية للمنظمة وفي الحسابات المصرفية في بداية الفترة ؛
ДСкп - الأرصدة النقدية الموجودة في مكتب النقد التابع للمنظمة والحسابات المصرفية في نهاية الفترة.
معادلة حساب فترة الدوران النقدي
فترة الدوران النقدي (المشار إليها فيما يلي باسم فترة ODS) هي مجموع الأيام التي يحقق خلالها النقد معدل دوران واحد.
يتم تحديد فترة SLM من خلال الصيغة:
تودس = 360 / أكواد
معادلة الحساب حسب بيانات الميزانية العمومية (نموذج رقم 1 و 2):
كودس = ص 10 ص. رقم 2 BB / (صفحة 260 f. رقم 1 BB في بداية الفترة + صفحة 260 f. رقم 2 BB في نهاية الفترة) * 0.5
المعنى
تلعب القيمة دورًا مهمًا في تحليل المعامل المدروس في الديناميكيات.
فكلما ارتفعت قيمة المعامل ، أي كلما زاد معدل دوران الأصول المالية ، كلما تميز الملاءة المالية والاستقرار الاقتصادي للمنظمة بشكل إيجابي ، وكذلك كفاءة إدارة الموارد النقدية والمالية.
يشير الانخفاض في المعامل والزيادة في فترة المواد المستنفدة للأوزون إلى انخفاض في عقلانية استخدامها ، مما قد يؤدي إلى اضطرابات في أنشطة الإنتاج الخاصة بالمؤسسة بسبب نقص التمويل ، كما يعرض الاستقرار المالي للشركة للخطر.
في حالة الديناميات السلبية لهذا المعامل ، من الضروري اتخاذ تدابير لتحسينه.
مثال على الحساب
البيانات الأولية:
تلقت LLC "Roga and Kopyta" لعام 2013 عائدات من المبيعات بمبلغ 3 ملايين روبل. في الوقت نفسه ، بلغ رصيد الأموال في بداية العام 100 ألف روبل ، وفي نهاية العام - 240 ألف روبل. في عام 2014 ، بلغت إيرادات المبيعات 3.5 مليون روبل ، والأرصدة النقدية في بداية العام - 180 ألف روبل ، في نهاية العام - 270 ألف روبل.
دفع:
DSav = (100،000 + 240،000) / 2 = 170000 روبل ؛
كود 2013 = 3،000،000 / 170،000 = 17.65 معدل دوران ؛
تودس 2013 = 360 / 17.65 = 20 يومًا.
وبالتالي ، فإن معدل الدوران النقدي لعام 2013 كان 17.65 دوران ، وكانت فترة الدوران 20 يومًا.
DSav = (180.000 + 270.000) / 2 = 225.000 روبل ؛
كود 2014 = 3،500،000 / 225،000 = 15.56 حجم مبيعات ؛
تودس 2014 = 360 / 15.56 = 23 يومًا.
وبالتالي ، كان معدل الدوران النقدي لعام 2014 هو 15.56 ، وكانت فترة الدوران 23 يومًا.
على الرغم من الديناميكيات الإيجابية للإيرادات للفترة 2013-2014 ، إلا أن هناك تباطؤاً في دوران الأموال بنسبة 12٪ ، الأمر الذي يميز بشكل سلبي النشاط التجاري للمؤسسة من حيث كفاءة استخدام الأموال.
قد يكون سبب هذه الديناميكيات:
- زيادة دورة إنتاج المنتجات ؛
- زيادة تكاليف الإنتاج.
- الاستخدام غير العقلاني للأموال.
في هذه الحالة ، من الضروري اتخاذ تدابير لتسريع معدل دوران الأموال ، حيث قد تنشأ صعوبات مالية في المؤسسة ، مما يترتب عليه عدد من النتائج السلبية.
بإيجاز ، تجدر الإشارة إلى أن سرعة دوران النقد تتأثر بالعوامل الخارجية والداخلية.
تشمل العوامل الخارجية: 
- تفاصيل الصناعة:
- تأثير التضخم.
- نطاق المنظمة.
تشمل العوامل الداخلية:
- سياسة تسعير المؤسسة ؛
- استراتيجية إدارة الأصول
- طبيعة إنتاج النشاط.
من الضروري إيلاء اهتمام خاص لديناميات نسبة الدوران النقدي ، والتي قد تستلزم النتيجة السلبية لها التدابير التالية لتحسين هذه النسبة:
- تقليل تكلفة الإنتاج من خلال تحسين تكاليف التشغيل ؛
- تقليل دورة إنتاج المنتجات من خلال تحسين عمليات الإنتاج ؛
- زيادة كفاءة استخدام الأموال بسبب التقيد الصارم بميزانية المؤسسة.
سرعة تداول النقود هي شدة حركتها. للحصول على تحليل صحيح لمعدل دوران الأموال ، تحتاج إلى الانتباه إلى بعض الفروق الدقيقة لهذا المفهوم للقطاع المالي الحديث. إلى جانب هذا المصطلح ، يستخدمون مصطلح "عرض النقود" ، الذي يرتبط ارتباطًا وثيقًا به. في هذا السياق ، يُنظر إلى المال على أنه وسيلة لتحقيق أهداف معينة. يستخدم هذا المؤشر لقياس عدد المعاملات. وفقًا لذلك ، في هذه المعاملات ، تكون وحدة التشغيل الفوري هي المال. من الضروري أن تستغرق سنة على الأقل للفترة الزمنية. تعد السرعة العالية في معدل دوران الأموال مؤشرًا على الإنفاق السريع نسبيًا للأموال وهيكل سوق مرتفع (نشاط السوق). كما أن السرعة العالية للدوران تقلل الحاجة إلى انبعاث إضافي (طباعة نقود جديدة). ولكن هناك أيضًا سببًا سلبيًا للسرعة العالية في معدل دوران الأموال - عدم الثقة في العملة الوطنية والرغبة السريعة للمشاركين في السوق في التخلص منها. يشير الدوران البطيء للعرض النقدي إلى انخفاض معامل وضع المنتج الوطني. ولكن قد يكون هناك سبب إيجابي لبطء معدل دوران الأموال - هذه هي رغبة المشاركين في السوق في توفير المال في الودائع المصرفية طويلة الأجل. وهذا بدوره يرجع إلى الثقة في العملة الوطنية وقيمتها. يتناسب مقدار المعروض النقدي عكسياً مع تداول الأموال. سيتم النظر في طرق تعديل معدل دوران الأموال أسفل الصيغة. مع تطور التقدم الاقتصادي بفضل المدفوعات الإلكترونية ، أصبحت سرعة تداول الأموال أكثر استقرارًا من ذي قبل. كانت السلعة مرتبطة دائمًا بالمال ، وكانت مسافة نفس طرق التجارة نسبية. على سبيل المثال ، يمكن للسفن التجارية في وجود رياح خلفية جيدة أن تقطع المسافة في أسبوع ، والتي يجب أن تبحر لعدة أشهر في ظل الظروف الجوية العادية. على الأرض ، غالبًا ما تعرقل الحروب والأحوال الجوية. في تلك الأيام ، تقلبت مؤشرات معدل دوران عرض النقود كثيرًا. في التاريخ ، تُعرف الحقائق عندما تُركت مدن بأكملها بدون عملات نقدية بعد التجارة في الموانئ. لم يكن هناك مكان لاقتراضها بأي فائدة.
معادلة حساب السرعة في تداول النقود
يشير مفهوم التداول النقدي إلى عدد الثورات للكتلة الكاملة للموارد النقدية سنويًا. غالبًا ما يتم حساب هذه القيمة بشكل غير مباشر: يتم قسمة إجمالي عدد المعاملات على مقدار الأموال المتداولة. لتحديد سرعة تداول المال العام ، تحتاج إلى الصيغة:
- عدد المنعطفات التي تم إنشاؤها عن طريق تداول الأموال:
- KO = الناتج المحلي الإجمالي / م (المعروض النقدي) ؛
- متوسط مدة دوران العرض النقدي:
- PO = M: GDP / D (أيام تقويمية) ؛
- المؤشرات التي تم الحصول عليها تتناسب مع:
- KO = D / PO أو PO = D / KO.
يمكن تمييز مؤشراتها الرئيسية في سرعة تداول الأموال. تشمل هذه المجموعة:
- معدل دوران النقد الأجنبي الوطني في مكاتب النقد في البنوك المركزية.
- معدل التدفق النقدي المتداول.
المؤشر الأول يأتي من العلاقة:
- المبالغ المقبوضة في مكاتب النقد بالبنك الرئيسي للبلد ؛
- الأموال في الحسابات المصرفية الجارية ؛
- متوسط مؤشر السنة على التدفقات النقدية المتداولة.
يعرض المؤشر الثاني قيم التدفقات النقدية التي ترتبط ببعضها البعض:
- أ) مقدار الأموال التي يتم إصدارها من خلال مكاتب النقد المركزي.
- ب) متوسط العرض السنوي للموارد النقدية المتداولة نقداً.
بالطبع ، يتم مراقبة مؤشر مثل سرعة تداول النقود بعناية على مستوى الدولة. بعد كل شيء ، تحدد هذه المعلمة مسبقًا القدرات المالية لهذه الدولة أو تلك. بدون مؤشرات سرعة تدفق المدفوعات ، بالمال ، من المستحيل إجراء أي حسابات مالية أولية للتطور المستقبلي للدولة. عند حساب سرعة تداول العملة الوطنية ، يجب ألا ننسى أن هذا مؤشر متوسط. هذا يعني أن بعض الانحرافات ممكنة ، لكنها تافهة. نقطة أخرى مهمة: يوضح معدل دوران الأموال عدد المرات في السنة التي يتم فيها استخدام عملة ما لشراء سلع أو خدمات. هذه المعلمة تدل بطريقة ما على الحصول على صورة حقيقية لـ "القدرة على الدفع" للسكان. بمعنى آخر ، يشير معدل تدفق الأموال إلى تكرار استخدام عملة معينة في السنة.
تنظيم ومراقبة سرعة الدوران النقدي
يتم تنظيم سرعة تداول الأموال بالطرق التالية:
- تحليل ومحاسبة القطاع المصرفي ؛
- التحكم المنتظم في التدفقات النقدية ؛
- يتم إنشاء صناديق احتياطي من الأوراق النقدية والعملات المعدنية ؛
- إدخال قواعد تخزين ونقل وتحصيل العملة الوطنية ؛
- يتم إجراء استبدال الأوراق النقدية وإتلافها بانتظام ؛
- يتم تحديد وإدخال قواعد المعاملات النقدية.
تخضع مسألة النقود أيضًا لتنظيم الدولة ، فضلاً عن العملية العكسية - سحب العملة من التداول. تخضع السياسة النقدية الكاملة لأي بلد لهذه المنطقة. يتم تنفيذ التنظيم وفقًا لتشريعات الدولة المصرفية. معدل دوران الأموال يرتبط مباشرة بالقطاع المصرفي. وتشمل هذه:
- بنوك الدولة
- الفروع الإقليمية للبنوك المركزية ؛
- البنوك التجارية للدولة والمستثمرين الأجانب.
لتبسيط السيطرة على معدل دوران العملة الوطنية ، يتم إنشاء التسوية الإقليمية ومراكز النقد. في هيكلها ، فهي تجمع بين المكاتب النقدية الدوارة والصناديق الاحتياطية مع مخزون من الأوراق النقدية والعملات المعدنية ، والتي لم يتم طرحها للتداول بعد ، ولكن فقط حسب الحاجة. مكاتب النقد الدوارة تقبل وتصدر النقد. هناك حد معين لأرصدة العملات. عندما يتم المبالغة في الحد ، يذهب الفائض إلى الصندوق الاحتياطي. لم تعد هذه الأموال متداولة.
التحويلات غير النقدية - معدل دوران عالي للعملة الوطنية
اليوم ، يتم لعب دور مهم من خلال التحكم في التدفقات غير النقدية وتنظيمها ، مما يزيد بشكل كبير من سرعة تداول العملة الوطنية. عند تحويل وسائل الدفع من حساب أحد البنوك إلى حساب في بنك آخر ، تمر المعاملات عبر وسطاء بين البنوك - مراكز التسوية النقدية. جميع المراكز المناخية الإقليمية هي أقسام هيكلية للبنك المركزي للدولة. لتحويل العملة الوطنية غير النقدية ، يتم استخدام أشكال مختلفة:
- حوالات بريدية
- طلبات الدفع
- خطابات الاعتماد
- الفحوصات؛
- عمليات الجمع.
يتم تحديد تفضيلات اختيار النماذج الخاصة بالتحويلات غير النقدية حسب الوضع الاقتصادي العام في الدولة:
- التضخم؛
- طبيعة الدفع
- السمعة المالية للأطراف المقابلة.
يمر أكبر تدفق للتحويلات غير النقدية من خلال:
- بين المنظمات ؛
- الشركات والبنوك.
- المنظمات الحكومية وهياكل الميزانية ؛
- بين جميع أنواع المنظمات والجمهور.
يحظر إصدار أموال غير نقدية. لكن من المهم أن نفهم أن الأموال النقدية وغير النقدية مرتبطة بقوة ببعضها البعض. تبدأ أي معاملة غير نقدية بإيداع العملة النقدية في حساب مصرفي. ثم تظهر في حسابات الائتمان للأطراف المقابلة الذين يمكنهم صرف الأموال غير النقدية من خلال البنوك. بالنسبة للمعاملات غير النقدية ، يتم استخدام الأموال حصريًا بالعملة الوطنية. المعاملات غير النقدية بالعملة الأجنبية داخل الدولة ممنوعة منعا باتا لأسباب واضحة.
تم اختراع اليورو لجعل معدل دوران الأموال للأثرياء يبدو أكثر تواضعًا عدة مرات.
