Как можно определить скорость оборота денег. Денежные обороты: скорость обращения денег. Задания для самостоятельной работы

Понятие «денежный оборот»

С развитием общества, географического разделения труда и торговли закономерным стало и возникновение денег, как средства обмена и платежа. При натуральном хозяйстве роль денег играли монеты из драгоценных металлов. Стоимость денег определялась количеством этого металла в монете (ее размером и весом). На рынке происходил примитивный обмен товара на определенное количество монет (определенное количество или вес драгоценного металла).

Но с развитием капиталистических отношений и формирования рынка на смены металлическим деньгам пришли бумажные деньги, а в последнее время появились и электронные деньги.

Для любого государства стала очевидной необходимость четкой денежно-кредитной политики. Важным ориентиром этой политики является денежная масса. Именно она влияет на рост экономики, занятость населения, динамику цен на рынке, стабильное функционирование платежной системы.

Определение 1

Денежная масса – это весь совокупный объем наличных денег и безналичного оборота.

В этой совокупности денежной массы ученые выделяют активные и пассивные деньги, квазиденьги. К активным деньгам относятся денежные средства, которые принимают участи в наличном и безналичном расчете. А к пассивным деньгам относятся деньги, которые обслуживают различного рода накопления, резервы и остатки на счетах. Эти деньги могут быть использованы для осуществления платежей. К квазиденьгам относятся деньги срочных и сберегательных вкладов,находящихся в коммерческих банках и различных кредитных учреждениях. Их нельзя использовать непосредственно как платежное средство.

Денежная масса зависит от количества денег и скорости их оборота. Деньги выпускаются государством в строго определенном количестве. Если их напечатать больше, то это грозит обесцениванием денег – инфляцией. Происходит постоянное движение денег между органами власти, субъектами хозяйствования и физическим лицами.

Движение денег при выполнении ими своих функций в наличной и безналичной формах называется денежным оборотом. Этот процесс носит объективный характер, подчиняющийся экономическим законам. Эти законы носят название законов денежного обращения.

Скорость оборота денежных средств

Определение 2

Скорость денежного оборота – это среднее количество оборотов за год каждой денежной единицы.

Это процесс является важным показателем степени интенсивности движения денег в качестве средств обращения и платежа. В современной экономической науке существует формула, отражающая скорость денежного оборота (Y) через учет массы денег (М), цены товара (Р), количества товаров на рынке (Q).

Это классическая формула Машалла-Фишера. Из нее следует, что увеличение скорости оборота денежных средств можно приравнивать к сокращению денежной массы, а значит к укреплению экономики и уменьшении риска инфляции.

Факторы, влияющие на скорость денежного оборота

На скорость оборота денежных средств оказывают влияние степень развития кредитной системы и безналичных расчетов, совершенствование безналичных платежей, объемов экономической активности при заданной денежной массе. Кроме того на скорость денежного оборота оказывает влияние вмешательство государства в регулирование кредитно-финансовой системы ив процесс воспроизводства капитала.

Коммерческий банковский кредит и расширение сети коммерческих банков также способны ускорить процесс денежного оборота. Денежная масса, находящаяся в обращении, поддерживает равновесие в экономике, сбалансированность спроса и предложения. Увеличение скорости оборота денег – важное условие ограничения денежно массы.

Контрольная работа

Вариант 1

Задание 1. Рассчитайте скорость оборота денег.

Денежная масса наличных и безналичных денег – 500 млрд. руб. Валовой национальный продукт – 4100 млрд. руб.

Решение
Скорость оборота денег = Валовой национальный продукт / Денежная масса

Отсюда, Скорость оборота денег = 4100/500=8,2

Ответ: Скорость оборота денег равна 8,2 об.

Задание 2. Рассчитайте скорость оборота денег, хранящихся на расчетном счете .

Денежные агрегаты М 0 =120 млрд. руб., М 1 =360 млрд. руб., М 2 =380 млрд. руб.

Решение
Скорость оборота денег, хранящихся на расчетном счете V= (агрегат М 1 - агрегат М 0) / агрегат М 2 .
V=(360-120)/380=0,63об.

Задание 3. Рассчитайте количество денег, необходимых для безынфляционного обращения в экономике .

а) Сумма цен реализованных товаров и услуг – 200 млрд. руб. При этом сумма цен товаров, проданных в кредит, – 10 млрд. руб., платежи по кредитам составляют 4 млрд. руб., взаимопогашающиеся платежи – 2 млрд. руб. Скорость оборота денежной единицы 2,4 месяцев.

Решение

Количество денег, необходимых для безинфляционного обращения в экономике = (Сумма цен реализованных товаров и услуг - Сумма цен товаров, проданных в кредит + Сумма платежей по долговым обязательствам – Сумма взаимопогашающихся платежей) / Среднее число оборотов денег.

Среднее число оборотов денег = Количество календарных дней (месяцев) в расчетном периоде / Скорость оборота денежной единицы в расчетном периоде.
Кол-во оборотов = 12 мес/2,4 мес=5;
Количество денег = (200-10+4-2)/5=38,4

б) Сумма цен реализованных товаров и услуг – 200 млрд. руб. Платежи по кредитам – 40 млрд. руб. Товары, проданные в кредит, – 60 млрд. руб. Взаимопогашающиеся платежи – 20 млрд. руб. Рубль совершает 8 оборотов за год.

Как изменится количество денег в обращении , если сумма продаж возрастет в 1,5 раза?
Решение
Количество денег = (200-60+40-20)/8=20

Количество денег = (200*1,5-60+40-20)/8=32,

При увеличении суммы продаж в 1,5 раза, количество денег в обращении увеличится в 1,625 раза на 12 млрд. руб. больше

в) Сумма цен реализованных товаров и услуг – 200 млрд. руб. Платежи по кредитам – 40 млрд. руб. Товары проданные в кредит – 60 млрд. руб. Взаимопогашающиеся платежи – 20 млрд. руб. Рубль совершает 8 оборотов за год.

Как изменится количество денег в обращении, если число оборотов рубля сокращается до 5 за год?
Решение
Количество денег 1 = (200-60+40-20)/8=20

Количество денег 2 = (200-60+40-20)/5=32,

При сокращении числа оборотов рубля до 5 за год, количество денег в обращении увеличится в 1,625 раза на 12 млрд. руб. больше и составит 32 млрд. руб.

Задание 4. Рассчитайте количество денег, необходимых в качестве средства обращения.

Сумма цен по реализованным товарам (услугам, работам) – 4500 млрд. руб. Сумма цен товаров, проданных с рассрочкой платежа , срок оплаты которых не наступил, – 42 млрд. руб. Сумма платежей по долгосрочным обязательствам, сроки которых наступили – 172 млрд. руб. Сумма взаимно погашающихся платежей – 400 млрд. руб. Среднее число оборотов денег за год – 10.

Решение
Количество денег, необходимых в качестве средства обращения = (Сумма цен реализованных товаров и услуг - Сумма цен товаров, проданных в кредит, срок оплаты которых не наступил + Сумма платежей по долговым обязательствам, срок оплаты которых наступил – Сумма взаимопогашающихся платежей) / Среднее число оборотов денег.
Ответ: Количество денег, необходимых в качестве средства обращения = (4500-42+172-400)/10=423 млрд руб.

Задание 7 . Рассчитайте коэффициент использования денежных средств, если имеются следующие данные о структуре денежной массы в млрд . руб.:

Денежные агрегаты	На 1.01.201_г.	На 31.12201_г.
М 0	173,5	1448
М 1	765,1	5880

Решение

К использования денежных средств = агрегат М0 / агрегат М1.

Ответ:

К 1 использования денежных средств = 173,5/765,1=0,23;

К 2 использования денежных средств = 1448/5880=0,25
К2-К1=0,25-0,23=0,02

Коэффициент использования денежных средств увеличился на 0,02. за исследуемый период

Интенсивный кругооборот денег в стране обусловлен изобилием сделок купли-продажи. Скорость обращения денег - показатель среднегодового количества денежных оборотов, обусловленных использованием средств на приобретение услуг, готовых товаров.

Скорость обращения денег: расчет

Скорость обращения денег (V) рассчитывается как отношение годового ВВП (Y) к среднегодовой массе денег (M): V=Y/M.

В краткосрочной перспективе показатель скорости является постоянным, в долгосрочном периоде - это изменчивая величина, которую можно регулировать. На скорость денежного обращения влияет:

• банковская инфраструктура страны;
• техническое оснащение учреждений, участвующих в денежных схемах;
• экономическая активность.

Чем совершеннее спутниковые, компьютерные связи, техническое оснащение банковских структур, тем интенсивнее оборачиваются деньги и меньше их требуется для стабильного функционирования хозяйства.

Денежная масса, необходимая для платежных операций, зависит от востребованности денег, предложения банками.

Денежные обороты: изменение скорости обращения денег

Изменение скорости обращения денег обусловлено увеличением либо снижением объемов производства - при наращивании производства скорость растет, при сокращении - замедляется. Косвенно обращение денег зависит от фаз экономического цикла. Так, в кризис оборот денежной массы снижается.

При условии стабильности цен в стране может прослеживаться:

• замедление денежных оборотов - признак снижения ВНП;
• ускорение оборачиваемости денег - критерий подъема ВНП.

При ускорении инфляции денежные обороты равнозначно увеличиваются.

Существенное изменение показателя интенсификации движения денежной массы может быть вызвано качественным преобразованием системы обращения денег.

Скорость обращения денег: факторы движения

Для исчисления оборачиваемости денег в экономике используется показатель, определяющий скорость обращения денег. Факторы , влияющие на коэффициент скорости:

1. Общеэкономические. Условия - циклическое развитие экономики, движения цен.
2. Монетарные:

• изменение структуры платежного кругооборота;
• развитие кредитных сделок;
• интенсивность взаимных расчетов;
• уровень процентных ставок;
• темпы развития производственных объемов;
• экономическое положение в РФ.

Ускоряет денежный кругооборот развитие платежных, расчетных систем. Показатель интенсификации денежной массы отображает уровень инфляции.

При экономическом подъеме оборачиваемость денег будет снижаться.

Коэффициенты оборачиваемости (деловой активности) характеризуют:

• уровень платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия;
• динамику развития предприятия за анализируемый период;
• скорость оборота активов и пассивов.

Значения данных коэффициентов являются определяющими для банка при оценке кредитоспособности предприятия, что, следовательно, влияет на исход выдачи кредита предприятию.

Денежные средства предприятия относятся к высоколиквидным активам, величина которых должна быть соразмерна покрытию текущих расходов на производственную деятельность организации.

Потребность в анализе коэффициента оборачиваемости денежных средств (далее — коэффициент ОДС) диктует:

• оценка рациональности в управлении денежно-финансовыми ресурсами, которые находятся как в кассе, так и на расчетных счетах организации;
• оценка результативности работы организации за определенный промежуток времени.

Что отражает коэффициент оборачиваемости денежных средств

Коэффициент ОДС - это быстрота оборота средств организации, которые находятся как в кассе организации, так и на его расчетных счетах (сч. 50, 51 бухгалтерского учета) за определенный период.

Скорость оборота – это сумма оборотов, которые делают денежные средства за определенный период.

Коэффициент ОДС характеризует:

• эффективность управления финансовыми ресурсами;
• финансово-экономическую стабильность организации;
• достаточность финансовых средств для покрытия текущих обязательств.

Исходными данными служат данные бухгалтерского баланса организации за анализируемый период.

Формула расчета

Коэффициент ОДС определяется как соотношение выручки от реализации к средним остаткам денежных средств, которые находятся как в кассе, так и на расчетных счетах за определенный период (счета 50, 51 бухгалтерского учета).

Формула расчета имеет следующий вид:

Кодс = Вр/ДСср где,

Вр – выручка от реализации за анализируемый период;

ДСср – средние остатки средств, которые находятся в кассе и на банковских счетах за анализируемый период.

При этом средние остатки средств, которые находятся в кассе и на банковских счетах за анализируемый период (ДСср) рассчитывается как среднее арифметическое остатков денежных средств в кассе организации и на счетах в банке на начало и конец анализируемого периода.

Формула расчета:

ДСср = (ДСнп+ДСкп)/2 , где

ДСнп – остатки денежных средств, которые находятся в кассе организации и на банковских счетах на начало периода;

ДСкп – остатки денежных средств, которые находятся в кассе организации и банковских счетах на конец периода.

Формула расчета периода оборачиваемости денежных средств

Период оборачиваемости денежных средств (далее период ОДС) – это сумма дней, в течение которых денежные средства делают один оборот.

Период ОДС определяется по формуле:

Тодс = 360/Кодс

Формула расчета по данным бухгалтерского баланса (форма №1 и 2):

Кодс = стр.10 ф. №2 ББ / (стр.260 ф.№1 ББ на начало периода + стр.260 ф.№ 2 ББ на конец периода)*0,5

Значение

Значение играет существенную роль при анализе рассматриваемого коэффициента в динамике.

Чем выше значение коэффициента, то есть чем больше оборотов совершают финансовые средства, тем положительнее характеризуется платежеспособность и экономическая стабильность организации, а также эффективность управления денежно-финансовыми ресурсами.

Падение коэффициента и рост периода ОДС говорит о снижении рациональности их использования, что может привести к сбоям в производственной деятельности предприятия из-за недостатка финансирования, а также подвергает опасности финансовую устойчивость предприятия.

При отрицательной динамике данного коэффициента необходимо предпринимать меры по его оптимизации.

Пример расчета

Исходные данные:

ООО «Рога и Копыта» за 2013 год получил выручку от реализации в размере 3 млн руб. При этом остаток денежных средств на начало года составил 100 тыс. руб., а на конец года – 240 тыс. руб. В 2014 году выручка от реализации составила 3,5 млн руб., остатки денежных средств на начало года – 180 тыс. руб., на конец года – 270 тыс. руб.

Расчет:

ДСср = (100000+240000)/2 = 170 000 рублей;

Кодс 2013г. = 3 000 000/170 000 = 17,65 оборота;

Тодс 2013г. = 360/17,65 = 20 дней.

Таким образом, коэффициент оборачиваемости денежных средств за 2013 год составил 17,65 оборота, период оборачиваемости — 20 дней.

ДСср = (180000+270000)/2 = 225 000 рублей;

Кодс 2014г. = 3 500 000/225 000 = 15,56 оборота;

Тодс 2014г. = 360/15,56 = 23 дня.

Таким образом, коэффициент оборачиваемости денежных средств за 2014 год составил 15,56 оборота, период оборачиваемости — 23 дня.

Несмотря на положительную динамику выручки за период 2013-2014 гг., наблюдается замедление оборачиваемости денежных средств на 12%, что негативно характеризует деловую активность предприятия в эффективности использовании денежных средств.

Причиной такой динамики может быть:

• увеличение производственного цикла продукции;
• увеличение себестоимости продукции;
• нерациональное использование денежных средств.

В таком случае меры по ускорению оборота денежных средств необходимы, так как могут возникнуть финансовые затруднения на предприятии, что повлечет за собой еще ряд отрицательных последствий.

Подводя итог, необходимо отметить, что на стремительность оборота денежных средств влияют как внешние, так и внутренние факторы.

Внешние факторы включают:

• специфику отрасли:
• воздействие инфляции;
• сферу деятельности организации.

Внутренние факторы включают:

• политику ценообразования на предприятии;
• стратегию управления активами;
• производственный характер деятельности.

Необходимо особое внимание уделять динамике коэффициента оборачиваемости денежных средств, негативный результат которой может повлечь за собой следующие мероприятия по оптимизации данного коэффициента:

• снижение себестоимости продукции за счет оптимизации текущих расходов;
• сокращение производственного цикла продукции за счет оптимизации производственных процессов;
• увеличение эффективности использования денежных средств за счет строго соблюдения бюджета предприятия.

Скорость обращения денег заключается в интенсивности их движения. Для правильного анализа скорости денежного оборота нужно обратить внимание на некоторые нюансы этого понятия современной финансовой сферы. Наряду с этим термином употребляют крепко связанный с ним термин «денежная масса». В этом разрезе деньги рассматриваются как средства достижения определенных целей. По этому показателю измеряют количество сделок. Соответственно, что в этих сделках непосредственной действующей единицей являются деньги. За временной отрезок необходимо брать не менее года. Высокая скорость денежного оборота – это показатель относительно быстрого расхода средств и высокой конъектуре рынка (рыночная активность). Так же высокая скорость обращения снижает необходимость дополнительной эмиссии (печать новых денег). Но существует и отрицательная причина высокой скорости денежных оборотов – недоверие к национальной валюте и стремительное желание участников рынка избавится от нее. Медленное обращение денежной массы свидетельствует о низком коэффициенте размещения национально продукта. Но может быть и позитивная причина медленного оборота денежных средств – это стремление участников рынка к сбережению денежной массы в долгосрочных банковских вкладах. Что в свою очередь вызвано доверием к национальной валюте и к ее стоимости. Количество денежной массы обратно пропорционально денежному обращению. Ниже формулы будет рассмотрены методы регулировки скорости денежного оборота. С развитием экономического прогресса благодаря электронным платежам скорость обращения денег стала более стабильная, чем была ранее. Товар был всегда привязан к деньгам, а расстояние одних и тех же торговых путей было относительным. Например, торговые корабли при наличии хорошего попутного ветра могли пройти расстояние за неделю, которое нужно плыть месяцами при обычных погодных условиях. На суше также часто препятствовали войны и погодные условия. В те времена намного чаще колебались показатели скорости оборота денежной массы. В истории известны факты, когда после торговли в портах целые города оставались без наличных монет. Их нельзя было негде занять под любые проценты.

Формула для вычисления скорости в денежном обращении

Понятие денежного обращения подразумевает количество оборотов всей массы денежных ресурсов за год. Эта величина часто вычисляется не прямым методом: суммарное количество транзакций разделено на объем денежной массы в обороте. Для определения скорости в государственном денежном обращении потребуется формула:

1. Количество Оборотов, созданное денежным обращением:
   • КО = ВВП / M (Масса денежная);
2. средняя Продолжительность Оборота денежной массы:
   • ПО = М: ВВП / Д (Дней календарных);
3. полученные показатели пропорциональны:
   • КО = Д/ПО или ПО = Д/КО.

В скорости обращения денег, можно выделить ее главные показатели. В эту группу относят:

1. Скорость национального валютного оборота в кассах центральных банков.
2. Скорость течения наличных средств, которые находятся в обороте.

Первый показатель исходит из отношения:

• сумм поступивших в кассы главного банка страны;
• денежных средств на текущих банковских счетах;
• среднего показателя за год по денежным потокам, которые находятся в обороте.

Во втором показателе отображаются величины наличных денежных потоков, которые соотносят между собой:

• А) количество денег выданных через центральные кассы;
• Б) среднюю годовую массу денежных ресурсов в наличном обращении.

Конечно же, такой показатель, как скорость обращения в деньгах, тщательно контролируется на государственном уровне. Ведь этот параметр предопределяет финансовые возможности того или иного государства. Без показателей скорости платежных потоков, с деньгами невозможно делать никаких предварительных финансовых расчетов на перспективу развития государства. При вычислении скорости обращения национальной валюты нельзя забывать, что это средний показатель. Значит, возможны некоторые отклонения, но незначительные. Еще один важный момент: скорость оборачиваемости денег показывает количество раз за год, когда денежная единица используется для приобретения товаров или услуг. Этот параметр в некотором роде показателен для получения реальной картины «платежеспособности» населения. Иными словами, скорость потока денег подразумевает под собой частоту использования конкретной денежной единицы за год.

Регулирование и контроль над скоростью денежной оборачиваемости

Регулируется скорость в обращения денег такими способами:

• проведение анализа и учета банковской сферы;
• регулярный контроль денежных потоков;
• создаются резервные фонды банкнот и монет;
• внедрение правил хранения, перевозки и инкассации национальной валюты;
• регулярно проводится замену и уничтожение денежных знаков;
• определяются и вводятся правила кассовых операций.

Регулированию государства подчиняется и эмиссия денег, а также обратный процесс - изъятия валюты из обращения. Этой сфере подчинена вся денежно-кредитная политика любой страны. Регулирование осуществляют согласно с государственным банковским законодательством. Скорость оборачиваемости денег напрямую связанна с банковской сферой. Сюда включают:

• государственные банки;
• территориальные филиалы центральных банков;
• коммерческие банки государства и иностранных инвесторов.

Для упрощения контроля над скоростью оборачиваемости национальной валюты создаются территориальные расчетно-кассовые центры. Они совмещают в своей структуре оборотные кассы и резервные фонды с запасом банкнот и монет, которые еще не выпускают в оборот, а только согласно необходимости. Оборотные кассы принимают и выдают наличные деньги. Для остатков валюты существует определенный лимит. При завышенном лимите излишки поступают в резервный фонд. Эти средства уже не участвуют в обращении.

Безналичные перечисления – высокоскоростной оборот национальной валюты

Сегодня важную роль играет контроль и регулирование потоков безналичных денежных средств, которые существенно увеличивают скорость обращения национальной валюты. При перечислении платежных средств со счета одного банка на счета в другой банк транзакции проходят через межбанковские посредники – Расчетные Кассовые Центры. Все РКЦ это структурные подразделения центрального банка государства. Для перечисления безналичной национальной валюты используются разные формы:

• платежные поручения;
• платежные требования;
• аккредитивы;
• чеки;
• операции инкассо.

Предпочтения выбора форм для безналичных перечислений определяются в зависимости от общеэкономической ситуации в государстве:

• инфляция;
• характер платежа;
• финансовая репутация контрагентов.

Наибольший поток безналичной формы перечислений проходит:

• между организациями;
• предприятиями и банками;
• госорганизациями и бюджетными структурами;
• между всеми видами организаций и населением.

Эмиссировать безналичные денежные формы запрещено. Но важно понимать, что наличные и безналичные денежные средства прочно связанны между собой. Любая безналичная транзакция начинается с внесения наличной валюты на банковский счет. После они появляются на кредитных счетах контрагентов, которые могут обналичивать безналичные деньги через банки. При безналичных транзакциях используются деньги исключительно в национальной валюте. Безналичные операции в иностранной валюте внутри государства строго запрещены, по понятным причинам.

Валюту Евро изобрели для того, чтобы суммы денежных оборотов богачей выглядели скромнее в несколько раз.